中国互联网金融市场发展迅猛

　　近日，中国电子商务研究中心发布《2016年(上)中国互联网金融市场数据监测报告》。数据显示，在投融资总额方面，2016年上半年的互联网金融市场投融资规模增长达337%以上，已达2015全年度互联网金融市场投融资总额944亿元的64.61%，单笔投融资额上升明显。

　　移动支付交易规模增势迅猛

　　中国电子商务研究中心监测数据显示，2016年第一季度交易规模达62011亿元，同比2015年第一季度增加近3倍；2016年第二季度交易规模达93400亿元，环比增长率51%。

　　2016年第一季度，中国移动支付交易规模市场份额支付宝占比51.8%居首位，财付通、拉卡拉分别占比38.30%、1.40%，居第二、第三位。此外，联动优势、连连支付、平安付、快钱、易宝、京东钱包、翼支付也占据一定份额。

　　中国电子商务研究中心互联网金融助理分析师陈莉认为，支付安全性的需求使得NFC支付未来有更广阔的发展空间；告别单一支付工具功能，打通消费、理财、工具三大触点，覆盖领域推陈出新，进一步强化黏性；智能终端以及4G网络的普及已让主流的移动支付参与者从一二线城市向广阔的四五线城市甚至农村市场下沉。

　　P2P网贷收益率持续下降

　　监测数据显示，2016年上半年P2P网贷收益率持续下降，2016年6月综合收益率为10.38%，预测未来收益率不会超过10%。

　　P2P网贷行业已从疯狂膨胀期过渡到理性调整期，行业处于洗牌阶段，倒闭潮愈演愈烈。陈莉认为，国内P2P网贷行业发展有五大趋势：一、银行介入——第三方支付资金托管渠道被取消。二、平台转型——深耕专业市场，垂直细化替代包揽模式。三、优胜劣汰——借助监管与市场之手淘汰大部分平台。四、产业集群——以P2P业务为中心，形成上下游配套协作产业。五、监管完善——监管思路、方向明确，拒绝暗箱操作。

　　众筹行业发展平稳

　　2013、2014年是众筹行业的萌芽期，众筹行业开始在中国发展。进入2015年后，众筹迎来了大爆发。

　　2013年，全国众筹行业仅成功筹资3.35亿元，而至2014年，众筹行业成功融资21.58亿元。2015年全国众筹行业共成功筹资114.24亿元，2016年上半年达79.41亿元，是2014年全年的近3.7倍，是2015年全年的近七成。截至2016年6月30日，全国众筹行业历史累计成功筹资金额超218亿元。

　　监测数据显示，今年1月，众筹行业共新增项目3358个，成功筹资10.26亿元；截至6月，众筹行业共新增项目7042个，成功筹资14.97亿元。

　　2016年，P2P行业跑路现象频发驱使多项互联网金融监管政策出台，整个互联网金融行业的监管趋严，使得众筹行业发展也趋于平稳。中国电子商务研究中心互联网金融部助理分析师谭倩芸预计，机构数量快速增加，筹资规模继续扩大；监管思路进一步明确，行业趋向规范发展；众筹平台向垂直型专业化方向发展；传统投资机构尝试通过众筹实现互联网转型；众筹平台将促进慈善化众筹经济的发展；众筹平台未来的盈利模式将会多元化；众筹产品形式将继续创新，吸引更多围观群众变身支持者。

　　消费金融进入爆发期

　　报告显示，2015年末，中国电商生态消费信贷规模占比增长至57.5%，预计至2017年，占比将增至73.9%；P2P消费信贷比例从2015年的22.8%将下降到2017年的14.5%，市场规模被电商生态消费信贷挤压。

　　谭倩芸表示，随着居民消费水平的提高及网购的发展，消费信贷规模在2015年迎来爆发，2016年及2017年发展将趋稳。

　　谭倩芸还指出，消费金融行业未来发展将呈现十大趋势：一、场景功能——商店购物功能消失，扮演“展示场景”功能。二、生物特征——具有授信贷款信息，简便贷款流程。三、一站式购物平台——无缝衔接购物与消费金融平台。四、生态系统——形成金融生态系统，使各方共赢。五、主体扩容——银行联合民营资本发起设立。六、预授额度——需要扩大，可享即时贷款服务。七、智能化——全智能化、自动化服务。八、理财投顾——私人专属理财顾问模式多渠道开放。九、虚拟钱包——使现金使用率下降。十、信贷产品——加速线上化、场景化。

　　互联网理财大资管时代开启

　　2013年～2014年：余额宝的出现，互联网理财进入新纪元，掀起互联网理财热潮。之后便是大资管时代，混合模式的大资管时代开启。监测数据显示，2014年“宝”类理财产品规模达1.51万亿元，2015年达到1.94万亿元，2016年上半年达到3.46万亿元。

　　2016年互联网理财用户规模达1.01亿，2016年上半年“宝”类理财产品规模达34600亿元，预计第三季度互联网宝宝类产品整体收益将继续下跌，但幅度有限。另外，互联网活期理财产品收益率的持续走低使用户理财需求转移至相对高收益的定期理财产品和P2P、众筹等其他互联网金融理财模式上来。

　　陈莉认为，宝类产品高收益不切实际，互联网定期理财产品走俏。由于监管严格，P2P收益率走低，高收益也难以保障。另外，目前同质化产品太多，技术创新引导个性化精致理财；以手机、APP为主导，互联网理财显现出便捷性、移动性两大特征。

　　互联网保险潜力巨大

　　监测数据显示，2015年保险业总资产已超过12万亿元，全国保费收入达2.43万亿元，同比增长20%；互联网保险整体保费规模达到了2234亿元，同比增长160.1%，行业发展速度创近7年来新高。在2014年高基数的情况下，2015年仍保持了较高增速，可见我国保险市场潜力巨大。同时，随着众安保险与阿里合作推出保险，互联网保险企业也开始逐步发展，预计将从2016年开始迎来高速增长。

　　谭倩芸指出，中国互联网保险行业发展趋势是：一、产品发展方向——保险产品向个性化和定制化方向发展。二、机构扩大——第三方互联网保险机构或继续壮大。三、场景——嵌入式场景成为新的竞争门槛。四、保险投资热潮——互联网保险掀投资热潮。五、保险范围扩大——保险产品创新空间、保险市场范围将不断扩大。六、销售渠道——保险产品销售渠道将更加丰富多样，费率空间得到进一步释放。

　　个人征信规模亟待扩张

　　监测数据显示，2010年，中国个人征信行业潜在市场规模为1103亿元，至2015年已达1623.6亿元，5年时间，中国个人征信行业潜在市场规模增长率达47.2%。2010年实际市场规模为95.8亿元，2015年达到151.4亿元，5年时间增长率达58.04%。

　　从中国个人征信行业市场渗透率及实际市场规模增长率的逐年上升可以看出征信市场潜力巨大，规模亟待扩张。

　　谭倩芸表示，征信行业未来发展趋势是：中国征信法规体系建设日趋完善，大数据征信体系是征信未来发展方向，移动端将成为征信机构发力重点，个人信用交易的需求不断壮大，市场边界不断拓宽，个人征信行业的顶层设计将加速完善，个人征信行业的基础资源供给优化将会破冰，征信市场规模将持续扩大，个人征信应用场景及产品多样化，征信规模经济逐步形成，巨头初现。